資本助力 零食量販拓展步伐加快 行業(yè)整合優(yōu)化 下沉市場(chǎng)成競(jìng)爭(zhēng)重點(diǎn)領(lǐng)域

前言

零食量販優(yōu)勢(shì)在于品牌豐富、位置便利、上新速度快及性價(jià)比高。國(guó)內(nèi)零食量販業(yè)態(tài)最早可以溯源到 2010 年“老婆大人”在浙江成立，2017 年“零食很忙”成立。2020 年以來(lái)零食量販資本助力明顯，新一代零食量販品牌外部融資的機(jī)會(huì)顯著增加。業(yè)態(tài)自身優(yōu)越性疊加資本助力，零食量販行業(yè)拓展步伐加快。2023 年，國(guó)內(nèi)零食量販門店數(shù)量已超2萬(wàn)家，銷售規(guī)模達(dá)750億元左右。

國(guó)內(nèi)零食量販行業(yè)整體門店數(shù)量不斷擴(kuò)容，但頭部和非頭部品牌之間已經(jīng)出現(xiàn)分化。2024 年以來(lái)，國(guó)內(nèi)零食量販新開門店數(shù)量主要由頭部?jī)纱笃放疲Q鳴很忙和萬(wàn)辰集團(tuán)）貢獻(xiàn)，而前 10 大的其他品牌門店數(shù)量沒(méi)有顯著增長(zhǎng)。頭部品牌市占率提升明顯。2024年3月-2024年11月，鳴鳴很忙和萬(wàn)辰集團(tuán)總市占率由59%提升到70%。零食量販頭部?jī)纱蠹瘓F(tuán)和第二三梯隊(duì)的品牌已經(jīng)顯著拉開差距，大品牌會(huì)對(duì)小品牌形成擠壓。同時(shí)，頭部品牌一邊開店擴(kuò)張，一邊吸收合并，標(biāo)志著行業(yè)進(jìn)入整合優(yōu)化階段。

隨著市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)加劇，零食量販企業(yè)逐漸向中低線城市擴(kuò)張，押注縣域市場(chǎng)甚至鄉(xiāng)鎮(zhèn)市場(chǎng)的消費(fèi)潛力，下沉市場(chǎng)逐漸成為行業(yè)重點(diǎn)競(jìng)爭(zhēng)領(lǐng)域。根據(jù)數(shù)據(jù)，2024年第一季度，連鎖零食品牌在中低線城市擴(kuò)店數(shù)占比約為67%，明顯高于中高線城市的開店數(shù)。

一、業(yè)態(tài)自身優(yōu)越性疊加資本助力，我國(guó)零食量販行業(yè)拓展步伐加快

根據(jù)觀研報(bào)告網(wǎng)發(fā)布的《中國(guó)零食量販行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)研究與投資前景預(yù)測(cè)報(bào)告（2024-2031年）》顯示，量販?zhǔn)且环N源自日本的零售模式，其核心特點(diǎn)在于提供“大量批發(fā)的超市”式購(gòu)物體驗(yàn)，通常以較低的價(jià)格出售商品。零食量販優(yōu)勢(shì)在于品牌豐富、位置便利、上新速度快及性價(jià)比高：

資料來(lái)源：觀研天下整理

國(guó)內(nèi)零食量販業(yè)態(tài)最早可以溯源到 2010 年“老婆大人”在浙江成立，2017 年“零食很忙”成立。2020 年以來(lái)零食量販資本助力明顯，新一代零食量販品牌外部融資的機(jī)會(huì)顯著增加。如2023年2月，趙一鳴零食一舉拿下黑蟻資本和良品鋪?zhàn)拥?.5億A輪融資；零食很忙則早在2021年5月就拿下了紅杉中國(guó)、高榕資本領(lǐng)投的2.4億元A輪融資，隨后五源資本參與B輪融資，好想你、鹽津鋪?zhàn)拥纫策M(jìn)行了戰(zhàn)略融資。

國(guó)內(nèi)零食量販融資情況一覽

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業(yè)態(tài)自身優(yōu)越性疊加資本助力，零食量販行業(yè)拓展步伐加快。根據(jù)數(shù)據(jù)，2020 年至 2023 年，國(guó)內(nèi)零食量販門店數(shù)量從 1000 多家增加至 2 萬(wàn)家以上，銷售規(guī)模由60億元增長(zhǎng)至750億元左右。

數(shù)據(jù)來(lái)源：觀研天下數(shù)據(jù)中心整理

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二、國(guó)內(nèi)零食量販頭部和非頭部品牌之間出現(xiàn)分化，行業(yè)進(jìn)入整合優(yōu)化階段

國(guó)內(nèi)零食量販行業(yè)整體門店數(shù)量不斷擴(kuò)容，但頭部和非頭部品牌之間已經(jīng)出現(xiàn)分化。2024 年以來(lái)，國(guó)內(nèi)零食量販新開門店數(shù)量主要由頭部?jī)纱笃放疲Q鳴很忙和萬(wàn)辰集團(tuán)）貢獻(xiàn)，2024年1-10月鳴鳴很忙和萬(wàn)辰集團(tuán)分別凈增約 6500 和 5000 家，而前 10 大的其他品牌門店數(shù)量沒(méi)有顯著增長(zhǎng)。

頭部和腰部零食量販品牌情況

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頭部品牌市占率提升明顯。數(shù)據(jù)顯示，截止至2024年10月，鳴鳴很忙和萬(wàn)辰集團(tuán)門店數(shù)量已經(jīng)突破萬(wàn)家。2024年3月-2024年11月，鳴鳴很忙和萬(wàn)辰集團(tuán)總市占率由59%提升到70%。

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零食量販頭部?jī)纱蠹瘓F(tuán)和第二三梯隊(duì)的品牌已經(jīng)顯著拉開差距，憑借規(guī)模優(yōu)勢(shì)將持續(xù)提升市場(chǎng)份額，預(yù)計(jì)后續(xù)小品牌的門店數(shù)量增長(zhǎng)會(huì)出現(xiàn)壓力，大品牌會(huì)對(duì)小品牌形成擠壓。同時(shí)，頭部品牌一邊開店擴(kuò)張，一邊吸收合并，如2023年9月萬(wàn)辰集團(tuán)將旗下四大零食品牌正式合并，統(tǒng)一使用“好想來(lái)品牌零食”作為頭部品牌，同月，萬(wàn)辰集團(tuán)又收購(gòu)了浙江量販零食龍頭“老婆大人”。 2023年11月10日，國(guó)內(nèi)量販零食頭部企業(yè)零食很忙與趙一鳴宣布戰(zhàn)略合并，合并后兩家公司組織架構(gòu)不變，保留各自品牌和業(yè)務(wù)獨(dú)立運(yùn)作。零食量販品牌一系列動(dòng)作標(biāo)志著行業(yè)進(jìn)入整合優(yōu)化階段。

2023年下半年以來(lái)零食量販行業(yè)主要兼并收購(gòu)?fù)顿Y事件

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三、零食量販企業(yè)逐漸向中低線城市擴(kuò)張，下沉市場(chǎng)成為重點(diǎn)競(jìng)爭(zhēng)領(lǐng)域

隨著市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)加劇，零食量販企業(yè)逐漸向中低線城市擴(kuò)張，押注縣域市場(chǎng)甚至鄉(xiāng)鎮(zhèn)市場(chǎng)的消費(fèi)潛力，下沉市場(chǎng)逐漸成為行業(yè)重點(diǎn)競(jìng)爭(zhēng)領(lǐng)域。根據(jù)數(shù)據(jù)，2024年第一季度，連鎖零食品牌在中低線城市擴(kuò)店數(shù)占比約為67%，明顯高于中高線城市的開店數(shù)。其中四線城市擴(kuò)店數(shù)占比最高，達(dá)28%，其次是三線城市，占比為25%。一線城市擴(kuò)店數(shù)相對(duì)最少，占比僅為5%。

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截至2023年11月，趙一鳴零食和零食很忙四線城市店鋪數(shù)量占比分別高達(dá)47%和49%，三線城市數(shù)量占比也分別達(dá)到24%和14%。

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